berita terbaru Indonesia, analisis | Latest breaking Indonesian news headlines

Krisis Perbankan Berpotensi Muncul karena Pasar Properti Komersial AS Menghadapi Keruntuhan

U.S. Commercial Property Market

(SeaPRwire) –   Turbulensi di sektor real estat komersial A.S. mengirimkan gelombang kejut ke industri perbankan, memicu kekhawatiran akan potensi krisis perbankan. Sebagian besar utang yang dimiliki bank terkait dengan pengembang yang sedang kesulitan, dan dengan lonjakan suku bunga baru-baru ini, pengembang ini merasa semakin sulit untuk membiayai kembali utang mereka. Akibatnya, bank dipaksa untuk memperkuat cadangan mereka untuk kerugian pinjaman, yang memperburuk risiko yang terkait dengan penurunan properti komersial.

Data dari National Bureau of Economic Research (NBER) menunjukkan bahwa bank-bank A.S. memiliki sekitar $2,7 triliun dalam bentuk pinjaman komersial dan real estat pada Q3 tahun sebelumnya. Sebuah laporan yang disiapkan untuk NBER mengungkapkan bahwa sekitar 14% dari semua pinjaman real estat komersial dan 44% pinjaman gedung kantor mungkin berada dalam posisi ekuitas negatif, di mana utang melampaui nilai properti. Situasi genting ini meningkatkan kemungkinan peminjam gagal membayar pinjaman mereka, sehingga meningkatkan risiko bagi bank.

Nilai properti komersial, seperti yang dilaporkan oleh perusahaan analitik Green Street, telah mengalami penurunan yang nyata sebesar -22% sejak Q1 tahun 2022, sejalan dengan dimulainya kenaikan suku bunga Federal Reserve. Harga kantor telah mengalami penurunan yang lebih tajam, turun sebesar -35%, didorong oleh berkurangnya permintaan ruang kantor setelah meluasnya penerapan kerja jarak jauh.

Beberapa bank sudah bergulat dengan dampak dari krisis properti komersial. Contoh pentingnya termasuk New York Community Bancorp (NYCB), yang mengalami penurunan lebih dari -37%, menandai level terendah dalam 23 tahun. Bank tersebut memangkas dividennya dan meningkatkan provisi untuk kerugian pinjaman menjadi $552 juta, dengan mengaitkan sebagian besar dampaknya pada eksposur terhadap pinjaman properti komersial. Demikian pula, Aozora Bank Jepang melaporkan penurunan lebih dari -20% setelah peringatan kerugian terkait dengan investasi properti komersial A.S. Deutsche Bank AG melipatgandakan empat kali lipat provisi kerugian real estat A.S. menjadi 123 juta euro ($133 juta) pada Q4 dibandingkan dengan tahun sebelumnya.

Investor terkenal Barry Sternlicht telah memperkirakan kerugian lebih dari $1 triliun untuk real estat perkantoran, menganggapnya sebagai kelas aset yang gagal pulih dari pandemi. Sternlicht mencatat bahwa bank regional, yang secara tradisional merupakan sumber dana bagi pemilik real estat, kini telah menghilang dari pasar.

Laporan menunjukkan bahwa bank-bank menghadapi perkiraan $560 miliar dalam jatuh tempo real estat komersial pada akhir tahun 2025. Bank regional, yang lebih terekspos pada industri ini, diperkirakan akan menanggung dampak yang lebih signifikan dibandingkan dengan bank yang lebih besar dan lebih berkapitalisasi. Pinjaman real estat komersial menyumbang 28,7% dari aset di bank kecil, berbeda dengan hanya 6,5% di bank yang lebih besar, menurut JPMorgan Chase.

Maverick Real Estate Partners memperingatkan bahwa krisis properti komersial masih dalam tahap awal dan kemungkinan akan memburuk, bahkan jika Federal Reserve memutuskan untuk menurunkan suku bunga. Laporan tersebut menunjukkan bahwa tunggakan yang dilaporkan hanyalah sebagian kecil dari gagal bayar yang diperkirakan sepanjang tahun 2024 dan 2025, sehingga bank menghadapi risiko besar bahwa potensi penurunan suku bunga mungkin tidak teratasi. Krisis yang membayangi menimbulkan ancaman serius terhadap stabilitas sektor perbankan di tahun-tahun mendatang.

Artikel ini disediakan oleh penyedia konten pihak ketiga. SeaPRwire (https://www.seaprwire.com/) tidak memberikan jaminan atau pernyataan sehubungan dengan hal tersebut.

Sektor: Top Story, Daily News

SeaPRwire menyediakan distribusi siaran pers real-time untuk perusahaan dan lembaga, menjangkau lebih dari 6.500 toko media, 86.000 editor dan jurnalis, dan 3,5 juta desktop profesional di 90 negara. SeaPRwire mendukung distribusi siaran pers dalam bahasa Inggris, Korea, Jepang, Arab, Cina Sederhana, Cina Tradisional, Vietnam, Thailand, Indonesia, Melayu, Jerman, Rusia, Prancis, Spanyol, Portugis dan bahasa lainnya.